Arquivos do LinkedIn IPO; poderia desencadear uma enxurrada de ofertas públicas iniciais? - Mídia Social - 2019

Anonim

Os rumores de IPO têm cercado o LinkedIn há algum tempo, e agora a rede social profissional entrou com uma oferta pública inicial na SEC. A oferta está sendo liderada pelas empresas de investimentos Morgan Stanley, pelo Bank of America Merrill Lynch e pelo JP Morgan Chase, que cortejaram a companhia no início deste ano, quando procuraram assessores para abrir o capital.

De acordo com seu formulário S-1, o LinkedIn revelou que sua receita líquida nos primeiros nove meses de 2010 foi de impressionantes US $ 161 milhões, e conseguiu um lucro de US $ 10 milhões. Compare isso com 2009, quando arrecadou US $ 3, 4 milhões. Apesar do aumento monumental, a empresa admitiu que "esperamos que nossa taxa de crescimento de receita diminua e, à medida que continuamos a investir para o crescimento futuro, não esperamos ser rentáveis ​​em uma base GAAP [normas de contabilidade dos EUA] em 2011."

Embora possa não esperar ficar no escuro, os membros do site estão crescendo a taxas surpreendentes. No início deste ano, o LinkedIn informou que estava crescendo em um membro por segundo e hoje tem mais de 90 milhões de contas registradas.

Tem sido amplamente pensado que o LinkedIn iria declarar publicamente este ano, e adições ao seu conselho, bem como uma seleção cuidadosa dos subscritores financeiros, eram indicações menos sutis. As próprias aspirações do IPO de 2012 do Facebook também foram um fator no processo do LinkedIn, como disse à Reuters : “Se o Facebook fosse público antes do LinkedIn, você acha que alguém prestaria atenção no LinkedIn?”

Nenhum número oficial foi divulgado, mas uma fonte disse ao The Wall Street Journal que o LinkedIn espera abocanhar US $ 200 milhões em seu IPO, o que impulsionaria a sua valorização em torno de US $ 2 bilhões. O LinkedIn pode ser considerado o primeiro IPO da rede social, pelo menos nos Estados Unidos (o site alemão XING apresentou sua oferta pública inicial em 2005), a menos que você veja o Google como uma rede social (nós não - especialmente quando ele foi para o público). Isso poderia desencadear as várias empresas de tecnologia social supostamente prontas para o arquivo.

Aqui estão alguns itens que merecem destaque no LinkedIn divulgados publicamente em seu formulário S-1:

  • 27% de sua receita líquida vem de clientes fora dos EUA.
  • O CEO Jeffrey Weiner ganha US $ 250 mil por ano, sem incluir seu bônus de US $ 211, 055.
  • De outubro a dezembro de 2010, o site teve 5, 5 bilhões de visualizações de página.
  • Cerca de 27% de sua receita vem de taxas de conta premium. Esse valor caiu de 53% em 2007.
  • No que diz respeito aos fatores de risco, o LinkedIn alega que “processamos, armazenamos e usamos informações pessoais e outros dados, que nos sujeitam a regulamentações governamentais e outras obrigações legais relacionadas à privacidade, e mudanças nesses regulamentos ou nossa falha real ou aparente de cumprir tais obrigações podem prejudicar nossos negócios ”.
  • Quase dois bilhões de “pesquisas de pessoas” foram realizadas no site no ano passado.